早上起来刷到一个付鹏的视频，似乎南半球录的还穿着冲锋服，说现在的AI投资有点像当年的4we，把钢筋水泥沥青都炒起来了，而且当时也说钢铁护城河很宽，钢炉修建和扩产需要很多年。

这个比喻可能有点粗糙，但也值得警惕，实际上游材料护城河并不深，扩产就是时间问题。有些新事物，不能说之前还没有出现过周期的东西就没有周期比如光模块。估的太满了就不好办，如同洲际导弹，本来瞄准的澳大利亚，差1°就打到新西兰了